如若恒大人壽進行股權(quán)變更，其業(yè)績又能否迎來轉(zhuǎn)機呢？

(資料圖片僅供參考)

文/每日財報程意

6月26日，國家金融監(jiān)督管理總局披露一則信息，海港人壽保險股份有限公司（以下簡稱“海港人壽”）獲發(fā)保險許可證。

據(jù)知情人士猜測，新批準成立的海港人壽即為原恒大人壽，恒大集團有意退出，接盤方或為深圳國資委。不過，對此恒大人壽官方還并未回應。

據(jù)悉，恒大集團是于2015年進軍保險業(yè)，并獲得恒大人壽50%股權(quán)。此后，恒大人壽也曾迎來業(yè)績的高光時刻，保費收入、資產(chǎn)規(guī)模持續(xù)增長。

然而好景不長，2021年恒大集團爆雷，恒大人壽也因此受到拖累，近兩年的業(yè)績都未曾披露。此次，如若恒大人壽進行股權(quán)變更，并更名為海港人壽，其業(yè)績又能否迎來轉(zhuǎn)機呢？

地址相同，或為一家

國家金融監(jiān)督管理總局保險許可證信息顯示，海港人壽已獲批準成立，其機構(gòu)住所位于“深圳市南山區(qū)蛇口街道后海濱路與海德三道交匯處航天科技廣場A座28層、30層、31層、32層”。

值得注意的是，該住所與恒大人壽官網(wǎng)披露的經(jīng)營地址完全重合。因此，不少業(yè)內(nèi)人士懷疑，恒大人壽擬更名為海港人壽。另有消息稱，海港人壽恒大集團擬退出股東行列，深圳國資委或為接盤方，而恒大人壽官方并未回應。

據(jù)悉，恒大人壽的前身為中新大東方人壽保險公司（以下簡稱“中新大東方人壽”），成立于2006年5月，最初由新加坡大東方人壽和中國重慶市地產(chǎn)集團合資組建，雙方各持股50%，注冊資本金10億元。

2013年8月，中新大東方人壽曾經(jīng)歷過一次重大股權(quán)結(jié)構(gòu)變動。其中，大東方人壽將其持有的公司25%股權(quán)轉(zhuǎn)讓給重慶市城市建設投資（集團）有限公司（以下簡稱“重慶建投”）；重慶市地產(chǎn)集團將其持有的25%股權(quán)轉(zhuǎn)讓給重慶財信企業(yè)集團有限公司（以下簡稱“重慶財信”）。

2015年11月，重慶市地產(chǎn)集團和重慶建投將所持有的中新大東方人壽全部股權(quán)均轉(zhuǎn)讓給恒大地產(chǎn)集團有限公司（即“恒大集團”）的子公司恒大地產(chǎn)集團（南昌）有限公司。

由此，恒大集團正式進軍保險產(chǎn)業(yè)，并持有中新大東方人壽50%的股權(quán)。隨后不久，便正式更名為恒大人壽。

光鮮后轉(zhuǎn)型之路難

恒大集團是一家以從事房地產(chǎn)業(yè)為主的企業(yè)，是中國恒大集團的下屬控股企業(yè)，也是集團的地產(chǎn)業(yè)務主體。恒大集團業(yè)務板塊還涉及金融、健康、旅游等多方面。

就保險方面的業(yè)績，實際上在恒大集團入主前，中新大東方人壽的表現(xiàn)并不突出。2014年，中新大東方人壽錄得保費收入8.34億元，凈虧損4821萬元。可即便如此，恒大集團仍不惜重金收購，最終以39.39億元競得，較轉(zhuǎn)讓價高出23.36億元。

但根據(jù)股權(quán)掛牌轉(zhuǎn)讓條件，2018年12月31日前，中新大東方人壽的資產(chǎn)規(guī)模應達到1000億元以上。為此，恒大人壽借勢萬能險迅速提升保費規(guī)模，二級市場上快進快出、買而不舉，使得公司保費收入、資產(chǎn)規(guī)模等都迎來飛速增長。

2017年，恒大人壽的保費收入已突破百億，達到281.01億元，較2016年增長七倍，且在當年扭虧為盈，實現(xiàn)凈利潤11.1億元。同時，當年恒大人壽還提前兌現(xiàn)了資產(chǎn)規(guī)模破千億的承諾，資產(chǎn)規(guī)模達到1038.43億元。

隨著“保險姓保，回歸保障”的行業(yè)基調(diào)越來越顯著，恒大人壽開始戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型，但其轉(zhuǎn)型之路荊棘叢生。

從近年來的業(yè)績看，恒大人壽的保費收入、資產(chǎn)規(guī)模雖持續(xù)增長，但其凈利潤卻呈現(xiàn)下滑趨勢。2018-2020年，恒大人壽的凈利潤分別為17.06億元、16.59億元、3.32億元。

▲恒大人壽業(yè)績及資產(chǎn)規(guī)模情況，制圖：每日財報

2021年，恒大人壽又受到恒大集團的波及，讓公司步履維艱。據(jù)償付能力報告顯示，2021年前三季度，恒大人壽實現(xiàn)保費收入349.66億元，凈虧損11.15億元。

且截至2021年三季度末，恒大人壽的核心/綜合償付能力充足率降至104.55%，逼近監(jiān)管紅線。此后，恒大人壽便再未披露過償付能力報告和年報，所以其業(yè)績也成謎。

若變更成立，高管或迎更迭

據(jù)《每日財報》了解，在2021年2月，恒大人壽曾再次公布股權(quán)變更方案，重慶財信擬將其持有的恒大人壽全部25%的股權(quán)轉(zhuǎn)讓給深圳市越眾集團，股權(quán)轉(zhuǎn)讓價約為19.7億元。但該股權(quán)變更信息并未獲批。

隨后又有消息稱，負債累累的恒大集團，或?qū)⒂缮钲趪Y委接手資產(chǎn)與債務，目前部分資產(chǎn)正在變現(xiàn)過程中。但海港人壽是否確實為恒大人壽，以及恒大人壽股權(quán)結(jié)構(gòu)將發(fā)生何種變化，還有待官方的正式回應。

如若恒大人壽股權(quán)變更、改名成立，其也或?qū)㈤_啟新一輪的高管更迭。據(jù)悉，恒大入主后，僅恒大人壽董事長一職就更換了四任。

2015年，時任董事長趙冬梅，同時是重慶市地產(chǎn)集團財務總監(jiān)。2016年，恒大集團原副總裁彭建軍接替趙冬梅成為恒大人壽董事長，但彭建軍在保險領域完全是“門外漢”。

2018年7月，中信銀行原副行長朱加麟跳槽至恒大人壽，出任公司董事長一職，但也僅任職一年有余便離任。

2020年3月，恒大人壽總經(jīng)理梁棟正式晉升為董事長。據(jù)悉，梁棟自1998年進入保險行業(yè)后，曾供職于平安人壽、太平人壽、光大永明人壽。2016年4月，其正式加入恒大人壽，并于當年9月起擔任公司總經(jīng)理一職。

但梁棟出任恒大人壽董事長的這三年，也是公司發(fā)展轉(zhuǎn)型較為艱難的三年。所以，未來恒大集團真的退出股東行列，那么公司也勢必將迎來新掌門人。